Когато търсят акции, изплащащи дивиденти, е важно инвеститорите да се фокусират върху компании със силни фундаментални показатели. Това помага да се гарантира, че дивидентът ще съществува през следващите години. Добро място за търсене на дивидентни акции е списъкът Dividend Kings. Тази титла се присъжда на всяка компания, която е повишавала дивидента си поне 50 последователни години. Това са 3 от най-големите крале на дивидентите.

В началото на 2022 г. само 39 акции отговарят на изискванията за титлата "Крал на дивидентите". Сред тях са три компании, които считам за чудесни дългосрочни инвестиции. Дългосрочното изплащане на дивиденти обаче не е единствената причина да включите тези акции в портфейла си.

• $JNJ повишава дивидента си в продължение на 59 последователни години, докато $ABT и $ABBV го правят в продължение на 50 години.

1. Johnson & Johnson $JNJ

Основана през 1887 г.,Johnson & Johnson е една от най-старите компании в сферата на здравеопазването.

• Въпреки че понастоящем компанията работи в три сегмента, тя планира да отдели бизнеса си с потребителско здраве в собствена публично търгувана компания и да запази фармацевтичния сегмент и сегмента на медицинските изделия на наследената компания.
• На тези останали сегменти се падат приблизително 84% от общите приходи през 2021 г., така че по-голямата част от приходите на J&J ще бъдат запазени.

https://twitter.com/JNJNews/status/1512097940604600330

През 2021 г. J&J увеличи приходите си с 14%, а нетната си печалба - с 42% в сравнение с 2020 г. Компанията генерира 20 млрд. долара свободен паричен поток през 2021 г., което лесно ще осигури достатъчно парични средства за покриване на дивидента и повторното му увеличаване, за да остане крал на дивидентите

1. По-голямата част от приходите идват от фармацевтичното подразделение, което предлага на пазара няколко лекарства за лечение на различни заболявания.
2. Въпреки това сегментът на медицинските изделия отбеляза най-голям ръст на приходите на годишна база, благодарение на рязкото увеличаване на медицинските интервенции, след като планираните операции бяха до голяма степен преустановени по време на пика на пандемията.

Ръководството вижда продължаващ растеж на фармацевтичния бизнес през следващите няколко години и прогнозира продажби в размер на 60 млрд. долара до 2025 г., което би представлявало 15% увеличение спрямо продажбите през 2021 г.

J&J е една от онези стабилни, фундаментални акции, които могат да закрепят всеки портфейл, а дивидентът ѝ носи здравословна доходност от 2,4%.

2. Abbott Labs $ABT

Abbott Labsе основана през 1900 г. - разработва, произвежда и предлага на пазара широка гама от фармацевтични продукти, диагностични продукти, хранителни продукти и медицински изделия.

• Компанията е доставчик на бързи тестове COVID-19.
• Тя произвежда и много известни потребителски продукти, като бебешката храна Similac и протеиновите напитки Ensure.

https://twitter.com/AbbottNews/status/1514710085217533962

През 2021 г. Abbott постигна добри резултати

• Неговите приходи се увеличиха с 25% спрямо 2020 г. Сегментът за диагностика, който нарасна с 45% на годишна база и включва приходите от тестовете COVID, допринесе значително за този растеж.
• Въпреки че компанията очаква тези приходи, свързани с COVID, да останат високи в близко бъдеще, важно е да се отбележи, че без приходите, свързани с COVID, сегментът на диагностиката все пак е нараснал с 13% през 2021 г.

Сдивидентна доходност от 1,5% Abbott леко превъзхожда S&P 500 с доходност от 1,4%.

Може би по-важното за потенциалните инвеститори е, че понастоящем Abbott се търгува на цена, която е пет пъти по-висока от тази на печалбите, което е близо до коефициента в средата на 2020-те години. Това може да представлява привлекателна входна точка.

3. AbbVie $ABBV

AbbVie, която се фокусира върху имунологията, онкохематологията, неврологията, естетиката и грижата за очите, има успешен ход на фондовия пазар досега.

• AbbVie може да претендира за статут на крал на дивидентите благодарение на историята си като част от Abbott Labs.
• Въпреки това компанията продължава да увеличава дивидента си всяка година след отделянето си от Abbott през 2013 г. и е надминала Abbott с приблизително 67% след отделянето си.

https://www.youtube.com/watch?v=9GPT1Bvr_9Q

Как се представя компанията в цифри:

• През 2021 г. AbbVie увеличи приходите си с 23%, а коригираната печалба на акция (EPS) - с 20%. Това се дължи на хитовия медикамент Humira на AbbVie, чиито продажби през 2021 г. възлизат на над 20 млрд. долара. За съжаление AbbVie ще се сблъска с конкуренция за Humira, тъй като през 2023 г. ще загуби патентната си ексклузивност.
• За щастие, неотдавнашното придобиване на Allergan дава възможност за използване на ботокс. Продажбите на козметичен ботокс са се увеличили с 98% през 2021 г., а продажбите на терапевтичен ботокс - със 75%.
• Съотношението цена/продажби на AbbVie е 5, подобно на това на Johnson & Johnson и Abbott Labs.
• За разлика от тях обаче, при него се наблюдава тенденция към покачване и в момента е най-високият от средата на 2018 г. насам.

От друга страна, през последните три години приходите на AbbVie нарастват с най-бърз темп от трите компании, така че текущата оценка изглежда много добра.

Аз лично имам и трите компании в портфейла си. Ако се интересувате от дивидентни акции, тези компании са абсолютни основи.