Кен Грифин, основател и директор на хедж фонда Citadel Advisors, е известен с увлечението си по диверсификацията. Неговите портфейли съдържат близо 7000 позиции и управляват активи за над 102 млрд. долара. Тази широка диверсификация му позволява да сведе до минимум рисковете, свързани с отделните акции. Все пак дори такива опитни инвеститори като Грифин понякога вземат решения за значителни промени в портфейлите си. През последното тримесечие станахме свидетели на значителни корекции на някои от ключовите му инвестиции.

Кен Грифин, един от най-успешните инвеститори през последните три десетилетия, може да се похвали с годишна възвръщаемост от близо 20% за водещия си фонд Wellington, което е почти два пъти повече от представянето на S&P 500. Въпреки че портфейлите му включват широк спектър от акции, неотдавнашните му стъпки за коригиране на портфейла привличат вниманието.

PayPal Holdings $PYPL

Една от акциите, които Грифин е намалил значително през последното тримесечие, е PayPal Holdings. Този гигант в областта на разплащанията, който отдавна е в подем благодарение на пандемичния бум на онлайн пазаруването, се сблъска със силна конкуренция през последните години и резултатите му бяха подложени на натиск. Въпреки че новият главен изпълнителен директор Алекс Крис се опитва да промени курса на компанията, Грифин реши да намали дела си с около 2,4 млн. акции. Въпреки че все още притежава значително количество акции (около 6,3 млн.), стойността на инвестицията му е спаднала до 363 млн. долара.

S&P Global $SPGI

Друга значителна промяна в портфейла на Грифин е намаляването на акциите на S&P Global. Грифин намали дела си с почти една трета, до 1 млн. акции на стойност 460 млн. долара. Този ход беше изненадващ, тъй като преди това Грифин беше увеличил дела си, а S&P Global се беше доказала като отличен дивидентен дял, с годишен ръст на дивидентите от над 11% през последното десетилетие. Като се има предвид, че акциите на S&P Global са поскъпнали с 35% през последната година, това намаление може да е пример за реализиране на печалби.

Microsoft $MSFT

Най-голямото намаление обаче беше при акциите на Microsoft. Грифин намали дела си до 1,2 млн. акции от първоначалните над 1,7 млн. Този ход е още по-интересен, тъй като други инвеститори в технологичния сектор увеличават своите дялове в Microsoft. Майкрософт, чиито акции нараснаха с 31% през изминалата година и със 78% от началото на бума на изкуствения интелект, има силни резултати и продължаващ растеж. Поради това Griffin реши да намали експозицията си към тази бързоразвиваща се компания.

Кен Грифин, въпреки огромната си диверсификация и успеваемост, продължава да коригира портфейла си въз основа на текущите пазарни условия и личните си стратегии. Неотдавнашните му ходове показват, че дори най-великите инвеститори не са застраховани от промени и необходимост да коригират инвестиционните си стратегии. Всеки негов ход може да бъде поучителен за индивидуалните инвеститори, които се опитват да оптимизират своите портфейли.

Отказ от отговорност: В Булиос може да се намери много вдъхновение, но изборът на акции и съставянето на портфейл зависи от вас, затова винаги правете задълбочен собствен анализ.

Източник: CNN, 247wallst.com.