През четвъртото тримесечие някои от най-богатите търговци на акции на Уолстрийт закупиха значително повече от очакваното от тези акции. Милиардерите са на светло и купуват, а ние имаме предимството, че те трябва да докладват на тримесечие за прозрачност и можем да видим какво купуват хората с информация.

Източник: BBC.com

Отново е време мениджърите на активи да подават формуляр 13F в Комисията по ценните книжа и фондовите борси. Институционалните инвеститори с управлявани активи над 100 милиона долара са задължени да оповестяват на всяко тримесечие притежаваните от тях акции в САЩ, а 13F е мястото, където се правят тези оповестявания. В последния кръг на подаване на документи милиардерът Кен Фишър от Fisher Asset Management добави 271 000 акции на Nvidia $NVDA къмсвоя хедж фонд, с което общата му позиция достигна 5,1 млн. акции. По подобен начин милиардерът Джеймс Саймънс от Renaissance Technologies добави 1,3 млн. акции на Texas Instruments $TXN към портфейла си от хедж фондове, като увеличи позицията си повече от четири пъти през четвъртото тримесечие. Очевидно тези милиардери са видели нещо, което им е харесало в тези две акции. Преди да добавите тези акции на полупроводници към собствените си портфейли, нека ги разгледаме по-отблизо.

1. Nvidia$NVDA

Преди повече от две десетилетия изобретяването на графичния процесор (GPU) от Nvidia направи революция в развлекателната индустрия, като въведе свръхреалистични компютърно генерирани изображения във филмите и видеоигрите. Със своите възможности за паралелна обработка графичният процесор навлезе и в центровете за данни, където ускорява натоварванията с интензивно използване на данни, като например научни изчисления и обработка на изкуствен интелект. Nvidia добави и високопроизводителни мрежови решения към портфолиото си, с което допълнително засили бизнеса си с центрове за данни.

Освен хардуер, Nvidia предлага и редица софтуерни и приложни рамки. Първата включва решения за обучение и извеждане на модели на ИИ, а втората помага на разработчиците да създават приложения на ИИ в области като геномика, киберсигурност, роботика и автономни превозни средства. Този всеобхватен подход превърна марката Nvidia в синоним на ИИ. В осем последователни случая компанията е получила най-добри резултати в бенчмарковете MLPerf - серия от тестове, предназначени за проверка на ефективността на технологиите за обучение и изводи на изкуствен интелект.

Благодарение на силните си позиции в сферата на игрите и центровете за данни Nvidia продължи да постига впечатляващи финансови резултати през изминалата година. Приходите нараснаха с 61% до 26,9 млрд. долара, оперативният марж се увеличи с повече от 1000 базисни пункта до 37,3%, а свободният паричен поток нарасна със 73% до 8,1 млрд. долара. Занапред Nvidia е добре позиционирана, за да запази тази инерция.

Ръководството оценява пазарните възможности на Nvidia на 100 млрд. долара в центровете за данни до 2024 г. и 25 млрд. долара в автономните превозни средства до 2025 г. Освен това графичните ѝ карти са индустриален стандарт за геймъри и 3D дизайнери, което превръща Nvidia в ключов играч в разрастващата се метавселена. Като се имат предвид тези благоприятни фактори, не е изненадващо, че Fisher Asset Management купува повече акции, поради което Nvidia е един от най-големите му дялове.

2. Тексаски инструменти$TXN

Texas Instruments е специализирана в аналогови чипове и вградени процесори - два полупроводника, широко използвани в промишлеността, автомобилостроенето и потребителската електроника. Всъщност аналогови чипове има във всяко електронно устройство, а вградени процесори - в повечето. И в двата случая Texas Instruments има по-голям пазарен дял от който и да е от своите конкуренти.

Успехът на компанията се дължи до голяма степен на ценовите предимства, получени от собственото производство. Компанията притежава четири производствени завода, в които се произвеждат полупроводници от 300-милиметрови силициеви пластини, и се готви да започне изграждането на още два в Шърман, Тексас. Това е важно, тъй като 300-милиметровият процес е с 40% по-евтин (за разопакован чип) от 200-милиметровия процес, използван от повечето конкуренти. Тексас Инструментс също така извършва по-голямата част от тестовете и сглобяването на полупроводници на място, което подпомага способността на компанията да контролира разходите и да управлява веригата си за доставки.

Благодарение на тези предимства Texas Instruments постигна впечатляващи финансови резултати през миналата година, въпреки широко разпространения недостиг на чипове, причинен от прекъсвания във веригата за доставки. Приходите нараснаха с 27% до 18,3 млрд. долара, а свободният паричен поток скочи с 14% до 6,3 млрд. долара. Още по-добре, бъдещето на тази компания за полупроводници изглежда светло.

Texas Instruments е свършила феноменална работа по създаването на богатство за акционерите през годините. От 2004 г. насам компанията е увеличила дивидента си с 25% годишно, а акциите й са донесли 10% годишна възвръщаемост за същия период. Предвид силната си конкурентна позиция в една критично важна индустрия, Texas Instruments е в добра позиция да подобри този рекорд.

Напоследък Nvidia често се споменава като отлична покупка, съчетана и с метавселената, така че със сигурност е добър избор....Texas Instruments Не знаех досега, но въз основа на тази информация те също изглеждат доста интересни. Ясно е, че недостигът на полупроводници ще продължи и търсенето ще бъде голямо, така че тези компании са добър избор.

Това не е инвестиционен съвет.

Източник: Fool.com